整付保費和定期繳費的投資相連保單及其死亡保險金的基本計算 · 額外投資保費

詳解

示範設定為：保單開始兩年後存入額外投資保費港幣 20,000 元；額外投資保費費用港幣 200 元，行政費用為該筆額外保費的 1.5%。資料假設單位價格沒有波幅，但由開始日的買入價 12 元起計每年上升 8%。

先推算兩年後的價格。買入價：第一年 12 × 1.08 = 12.96 元，第二年 12.96 × 1.08 = 14.00 元；亦可直接用 12 × 1.08² = 12 × 1.1664 = 14.00 元。賣出價：第一年 12.60 × 1.08 = 13.61 元，第二年 13.61 × 1.08 = 14.70 元。

再算單位。買入單位仍按賣出價：20,000 ÷ 14.70 = 1,360.54 個單位。收費方面，行政費用 = 20,000 × 1.5% = 港幣 300 元，加上額外投資保費費用 200 元，合共 500 元；註銷按買入價 14.00 元，即 500 ÷ 14.00 = 35.71 個單位。故淨增單位為 1,360.54 − 35.71 = 1,324.83 個。

最後合計總持有量：3,780.75 + 1,324.83 = 5,105.58 個單位。這個數目是其後局部提取與全數退保計算的基礎。

概念邊界

額外投資保費是原有保單之上的追加注資，不同於重新投保，也不同於定期繳費計劃的既定期繳保費。它與 4.6.4 局部提取方向相反：一個是注資買單位，一個是套現註銷單位。費率結構亦自成一套（額外投資保費費用加按額外保費計的行政費用），不可套用首期的保單費用與 2.5% 費率。

案例

客戶兩年前以 50,000 元投保，賬戶現有 3,780.75 個單位。市況向好，客戶欲再投入 20,000 元。代理人按第二年價格說明：以賣出價 14.70 元計可買 1,360.54 個單位；額外投資保費費用 200 元加行政費用 20,000 × 1.5% = 300 元，合共 500 元，按買入價 14.00 元註銷 35.71 個單位；淨增 1,324.83 個單位，賬戶總持有量升至 5,105.58 個單位。代理人須事先告知客戶這筆注資同樣要付收費，並非全數投入市場。