保單管理及給予保單持有人的保單報告 · 基金業績報告

詳解

頻率上每年擬備一次。用途有兩個：一是把期內基金的表現作概括交代，二是把投資政策的任何轉變點出來，讓保單持有人知道所投資的基金方向有否改變。

一般載列五項資料。第一，基金經審核財務報表的摘要。第二，把基金當年的淨投資回報與之前五年或更長期間（如有）的回報作比較。第三，截至報告日期基金所持有投資的一覽表。第四，當年向基金收取的任何費用。第五，一段交代自上次報告以來變動的說明，涵蓋基金投資目標及取向有否改變、投資限制有否改變，以及基金投資顧問有否更換。

第五項其實內含三個「變更」要點，命題時常只給其中兩項，要考生補全或找出遺漏。第二項的比較期間「前五年或以上（如有）」也是高頻數字點，留意手冊用的是「或以上」，並附「如有」的但書，即資料不足時不強求。

概念邊界

基金業績報告站在基金層面，不會載列個別保單的單位數目、死亡保險金水平、淨現金退保價值或未償還貸款，那些屬保險結算單。這裡的「當年向基金收取的費用」是向基金本身收取，與結算單上向該份保單收取的費用角度不同。它亦不是售前文件，不能與主要推銷刊物或退保說明文件混為一談。

案例

某投連基金在年內更換了基金投資顧問，並調整過投資限制。保險公司在該年度的基金業績報告中，除附上基金經審核財務報表摘要、當年淨投資回報與之前五年回報的對照、截至報告日期基金持有投資的一覽表，以及當年向基金收取的費用外，另以一段專門說明自上次報告以來投資顧問的更替與投資限制的變動。保單持有人據此判斷基金取向是否仍配合自己的投資目標，再決定要否動用轉換基金這項服務。