《强积金受托人管治原则》

详解

积金局制定这套原则，是协助受托人处理与计划运作有关的决策，并为搭建稳健管治框架提供有用参考，使受托人能兼顾效率与效益地履行职责；性质上属参考指引。

可按层面记忆。管治与董事局方面：原则 1 要求受托人透彻明白自身职责，任何时候都把成员的最佳利益放在首位；原则 2 要求建立并维持一套完整稳健的管治框架，用以监督和管理其强积金业务与运作；原则 3 要求董事局组成恰当，其角色以及对外转授的任何权力须界定清楚、写成文件并加以监察；原则 4 要求董事局成员人人属合适人选，并具备胜任职务的资格。

服务与运作方面：原则 5 要求向成员交付物有所值的计划与服务；原则 6 要求以妥善的政策及程序去识别、管理并处理利益冲突；原则 7 要求妥善监察所委任服务提供者的表现；原则 8 要求有效监察旗下成分基金的投资表现；原则 9 要求为业务与运作建立并维持有效的风险管理框架；原则 10 要求与成员保持清晰有效的沟通，提供适当资料，协助他们就退休储蓄作出投资决定。

原则 7 的「服务提供者」有法定定义：依《强积金条例》第 2 条释义，指受托人为计划委任或聘用的投资经理、计划资产保管人或其他人，并涵盖上述人士再行转授服务职能者；至于核数师、律师、精算师、注册中介人，连同电子强积金系统的系统营运者，则不在此列。各原则的解说与实例，可在积金局网站的「监管」一栏下，进入「强积金受托人」再查阅「法例与规例」。

概念边界

管治原则是积金局提供的参考性指引，重在管治框架与董事局层面，共十项；4.6 的合规标准共八项、重在合规体系，两者须分清。它也不同于 4.1.2 的受信责任——后者是信托法与条例下的法律义务，原则 1 只是把「以成员最佳利益为依归」写进管治参考。条例第 2 条明文排除的核数师、律师、精算师、注册中介人及系统营运者，不属原则 7 所指的服务提供者。

案例

某核准受托人对照管治原则自查：董事局每年评估成员是否仍属合适人选并具备资格（原则 4），又以书面记录转授给投资委员会的权限并监察其行使情况（原则 3）；订立利益冲突政策，规定董事就涉及关连公司的交易申报并回避（原则 6）；为所委任的投资经理及计划资产保管人建立表现评估机制（原则 7），同时定期检视各成分基金的投资表现（原则 8）。不过其外聘核数师与律师按条例第 2 条不属服务提供者，因此不纳入原则 7 的监察机制。