「直接转移」减省成本和「相应减费」的规定

详解

先记政策目标：平台运作所省下的成本，必须一路落到计划成员身上，不容许滞留在受托人这一层。为把这个目标钉死，《强积金条例》并列订出「直接转移」与「相应减费」两项规定，二者缺一不可，考试最爱拿来做配对。

「直接转移」盯住行政费本身。受托人须向积金易公司缴付平台费用；它就同一批计划行政服务向外收取的行政费，被限定不可超过这笔已缴款项，等于替行政收费封了顶。如此一来，计划行政上省下的部分便直接转到成员身上，受托人无法在平台费之上再加码。

「相应减费」盯住基金层面的整体收费水平。规定要求减省的部分一分不留地体现在成分基金的整体开支比率之中，使收费水平出现相应幅度的下调。若某成分基金的开支比率未能全数体现应有减幅，受托人便须把差额补回该成分基金。留意补回的对象是基金本身，既不是逐个派给成员，也不是缴交积金局，这个细节常被设计成选项陷阱。

概念边界

8.3 是两项具约束力的法定收费规定，写在《强积金条例》之中；8.1 所讲「推动降低强积金基金的行政费」只是平台目标的表述，不等于强制减费。与 8.4 的分界亦要清楚：8.4 是积金局对平台运作的监督框架，并非收费规定。另须分清两项规定的作用层面——直接转移管的是受托人所收行政费的上限，相应减费管的是成分基金的整体开支比率，二者不可互换。

案例

假设某受托人就旗下一只成分基金向积金易公司缴付了平台费用。按「直接转移」，它就该计划行政服务向成员收取的行政费便以这笔款项为顶，超出的部分不容许收。再按「相应减费」，省下的成本要全数体现在该成分基金的整体开支比率上，让成员看到收费水平相应下调。若年内检视发现该基金的开支比率未有全数体现规定减幅，受托人就得把差额补回这只成分基金，不能自行保留，也不能改作其他用途。